Nền Kinh Tế Vận Hành Như Thế Nào? | Binance Academy

Tất cả những điều này kết nối với nhau như thế nào ?

Tóm lược

• Tín dụng – số tiền bạn nhận được mà bạn phải trả lại sau này – cung cấp năng lượng cho nền kinh tế.
• Nhiều tín dụng hơn có nghĩa là nền kinh tế sẽ chi tiêu nhiều hơn. Chi tiêu nhiều hơn có nghĩa là thu nhập nhiều hơn, và thu nhập nhiều hơn có nghĩa là có nhiều tín dụng hơn từ người cho vay.
• Tín dụng cũng tạo ra nợ: số tiền đã vay phải được trả lại, vì vậy chi tiêu phải giảm sau đó.
• Các chính phủ tăng và giảm lãi suất để giữ cho nền kinh tế trong tầm kiểm soát.

Giới thiệu

Nền kinh tế khiến thế giới vận hành. Nó ảnh hưởng sâu sắc đến cuộc sống hàng ngày của mỗi chúng ta, vì vậy chắc chắn chúng ta cần tìm hiểu sâu sắc về nó.

Có nhiều định nghĩa khác nhau về “ nền kinh tế ”, tuy nhiên nhìn chung, nền kinh tế hoàn toàn có thể được miêu tả là một khu vực nơi sản phẩm & hàng hóa được sản xuất, tiêu dùng và trao đổi. Bạn thường thấy khái niệm nền kinh tế được luận bàn ở cấp vương quốc. Các chuyên viên và phóng viên báo chí tin tức thường đề cập đến nền kinh tế Hoa Kỳ, nền kinh tế Trung Quốc, v.v. Tuy nhiên, tất cả chúng ta cũng hoàn toàn có thể xem xét hoạt động giải trí kinh tế qua lăng kính toàn thế giới bằng cách xem xét những hoạt động giải trí và việc làm của mỗi vương quốc .Trong bài viết này, tất cả chúng ta sẽ đi sâu vào những khái niệm tạo nên nền kinh tế dựa trên quy mô của Ray Dalio ( được lý giải trong video Cỗ máy kinh tế vận hành như thế nào ) .

Ai tạo nên nền kinh tế?

Hãy mở màn với nền kinh tế ở quy mô nhỏ trước. Hàng ngày, tất cả chúng ta góp phần cho nền kinh tế bằng cách mua ( tức là thực phẩm và vật dụng mái ấm gia đình ) và bán ( tức là thao tác để nhận tiền lương ). Các cá thể, tổ chức triển khai, chính phủ nước nhà và doanh nghiệp khác trên toàn quốc tế cũng làm điều này trên ba khu vực của thị trường .

Khu vực sơ cấp liên quan đến việc khai thác tài nguyên thiên nhiên. Khu vực này bao gồm một số hoạt động như chặt cây, khai thác vàng và trồng trọt (một vài ví dụ). Những vật liệu này sau đó được sử dụng trong khu vực thứ cấp, khu vực chịu trách nhiệm chế tạo và sản xuất. Cuối cùng, khu vực ba bao gồm các dịch vụ từ quảng cáo đến phân phối. 

“Ba khu vực” là mô hình được thống nhất chung. Tuy nhiên, một số nhà phân tích đã mở rộng nó để bao gồm khu vực bốnvà khu vực nhị phân  để phân biệt rõ hơn giữa các dịch vụ trong khu vực cấp ba.

Đo lường hoạt động kinh tế

Để xác định sức khỏe của nền kinh tế, chúng ta có thể đo lường nó bằng cách nào đó. Cho đến nay, phương pháp phổ biến nhất để làm điều này là sử dụng chỉ số GDP, hoặc Tổng Sản phẩm Quốc nội. Chỉ số này nhằm tính toán tổng giá trị của hàng hóa và dịch vụ được sản xuất tại một quốc gia trong một thời kỳ nhất định.

Nói một cách tổng thể và toàn diện, GDP tăng có nghĩa là sản xuất, thu nhập và tiêu tốn tăng lên. Ngược lại, GDP giảm cho thấy sản xuất, thu nhập và tiêu tốn giảm. Lưu ý rằng có một số ít biến thể : GDP thực tiễn tính đến lạm phát kinh tế, trong khi GDP danh nghĩa chưa gồm có lạm phát kinh tế .GDP vẫn chỉ là số lượng gần đúng, nhưng nó có ý nghĩa quan trọng trong những nghiên cứu và phân tích ở cấp vương quốc và quốc tế. Tất cả mọi người, từ những người tham gia thị trường kinh tế tài chính nhỏ cho đến Quỹ Tiền tệ Quốc tế, đều sử dụng chỉ số này để hiểu rõ hơn về tình hình kinh tế của những vương quốc .GDP là một chỉ số đáng an toàn và đáng tin cậy về nền kinh tế của một vương quốc, nhưng, như trong nghiên cứu và phân tích kỹ thuật, tốt nhất là nên tìm hiểu thêm chéo nó với những tài liệu khác để có được sự hiểu biết tổng lực hơn .

Tín dụng, nợ và lãi suất

Người cho vay và người đi vay

Chúng tôi đã đề cập rằng mọi thứ đều xoay quanh việc mua và bán. Các hoạt động giải trí cho vay và đi vay cũng rất thiết yếu. Giả sử bạn đang có một số lượng lớn tiền mặt thư thả. Bạn hoàn toàn có thể muốn góp vốn đầu tư số tiền đó để hoàn toàn có thể tạo ra nhiều tiền hơn .

Một cách để làm điều này là cho vay số tiền cho những người cần nó, chẳng hạn để mua máy móc phục vụ hoạt động kinh doanh của họ. Hiện tại họ không có sẵn tiền mặt, nhưng sau khi họ mua máy móc, họ có thể hoàn trả số tiền từ doanh thu bán hàng thành phẩm của họ. Bạn đóng vai trò là người cho vay, và bên kia đóng vai trò là người đi vay.

Để thu lợi nhuận từ hoạt động này, bạn thu một khoản phí từ việc cho vay số tiền của bạn. Nếu bạn cho vay 100.000 USD, bạn có thể nói với họ, “bạn có thể có số tiền này với điều kiện bạn phải trả cho tôi 1% giá trị số tiền mà số tiền chưa được hoàn trả.” Khoản phí này được gọi là tiền lãi.

Trong trường hợp lãi suất vay đơn thuần, bên vay sẽ nợ bạn 1.000 USD mỗi tháng cho đến khi họ hoàn trả hết hàng loạt số tiền. Nếu số tiền được hoàn trả sau ba tháng, bạn sẽ nhận được 103.000 USD, cộng với bất kể khoản phí bổ trợ nào khác mà bạn đã chỉ định .

Khi cho vay số tiền đó, bạn tạo ra tín dụng: một thỏa thuận rằng người vay sẽ trả lại cho bạn số tiền đó. Người dùng thẻ tín dụng chắc hẳn không xa lạ với khái niệm này. Khi bạn thực hiện thanh toán bằng thẻ, số tiền sẽ không bị xóa ngay lập tức khỏi tài khoản ngân hàng của bạn. Bạn thậm chí không cần có tiền trong tài khoản ngân hàng, miễn là bạn thanh toán lại cho ngân hàng sau đó.

Tín dụng đi kèm với nợ. Khi bạn cho vay, người khác nợ tiền bạn. Còn khi bạn đi vay, bạn nợ tiền người khác. Khoản nợ sẽ biến mất khi bạn hoàn trả toàn bộ khoản vay cùng với lãi suất.

Ngân hàng và lãi suất

Ngân hàng có lẽ rằng là chủ nợ lớn nhất trong quốc tế thời nay. Bạn hoàn toàn có thể coi họ là người trung gian ( hoặc môi giới ) giữa người cho vay và người đi vay. Các tổ chức triển khai kinh tế tài chính này trên trong thực tiễn tiếp đón cả hai vai trò .Khi bạn gửi tiền vào ngân hàng nhà nước, bạn cho ngân hàng nhà nước vay tiền và họ sẽ phải trả lại bạn khoản tiền đó. Nhiều người khác cũng làm như vậy. Và khi ngân hàng nhà nước có một lượng tiền mặt lớn, họ sẽ đem nó cho vay .Tất nhiên, điều đó có nghĩa là ngân hàng nhà nước sẽ không cho vay toàn bộ số tiền mà họ nhận được cùng một lúc. Họ vận hành một mạng lưới hệ thống dự trữ phân đoạn. Ngân hàng hoàn toàn có thể gặp yếu tố nếu tổng thể mọi người nhu yếu ngân hàng nhà nước trả lại tiền cho họ cùng một lúc, nhưng điều đó hiếm khi xảy ra. Tuy nhiên, trong trường hợp điều đó xảy ra ( ví dụ : nếu mọi người mất niềm tin vào ngân hàng nhà nước ), một cuộc đột biến rút tiền gửi sẽ xảy ra và hoàn toàn có thể khiến ngân hàng nhà nước sụp đổ. Các cuộc đột biến rút tiền gửi diễn ra trong cuộc Đại Suy thoái của Hoa Kỳ năm 1929 và 1933 là những ví dụ nổi bật .

Các ngân hàng thường khuyến khích bạn cho họ vay tiền của bạn bằng cách cung cấp lãi suất. Đương nhiên, lãi suất cao hơn sẽ hấp dẫn hơn đối với người cho vay (vì họ sẽ nhận được nhiều tiền hơn). Điều này ngược lại đối với người đi vay tiền, vì lãi suất thấp hơn có nghĩa là họ sẽ không cần phải trả nhiều tiền ngoài số tiền gốc.

Tại sao tín dụng lại quan trọng?

Tín dụng hoàn toàn có thể được coi là một loại chất bôi trơn cho nền kinh tế. Nó được cho phép những cá thể, doanh nghiệp và cơ quan chính phủ tiêu tốn một khoản tiền mà họ không có sẵn ngay lập tức. Một số nhà kinh tế cho rằng điều này không tốt, nhưng nhiều người tin rằng tiêu tốn tăng là tín hiệu của một nền kinh tế đang tăng trưởng mạnh .Nếu mọi người tiêu tốn nhiều tiền hơn, sẽ có nhiều người nhận được thu nhập hơn. Các ngân hàng nhà nước có khuynh hướng cho những người có thu nhập cao hơn vay tiền, nghĩa là mọi người giờ đây có năng lực tiếp cận nhiều tiền mặt và tín dụng thanh toán hơn. Với nhiều tiền mặt và tín dụng thanh toán hơn, mọi người hoàn toàn có thể tiêu tốn nhiều hơn, điều đó giúp nhiều người nhận được thu nhập hơn, và chu kỳ luân hồi liên tục .Nhiều thu nhập hơn → nhiều tín dụng thanh toán hơn → nhiều tiêu tốn hơn → nhiều thu nhập hơn .

Tất nhiên, chu kỳ luân hồi này không hề liên tục vô thời hạn. Khi bạn vay 100.000 USD thời điểm ngày hôm nay, bạn đang lấy đi của mình nhiều hơn 100.000 USD của ngày mai. Vì vậy, mặc dầu bạn hoàn toàn có thể trong thời điểm tạm thời tăng tiêu tốn của mình, ở đầu cuối bạn vẫn phải giảm tiêu tốn để trả lại .

Ray Dalio mô tả khái niệm này là chu kỳ nợ ngắn hạn, được minh họa bên dưới. Ông ước tính rằng những mô hình này tự lặp lại trong khoảng thời gian 5-8 năm.

Màu đỏ là năng suất, đại lượng này tăng trưởng theo thời gian. Màu xanh lá cây là số lượng tín dụng tương đối có sẵn.

Vậy đúng mực thì tất cả chúng ta đang xem xét cái gì ? Trước tiên, hãy chú ý quan tâm rằng hiệu suất đang tăng đều đặn. Nếu không có tín dụng thanh toán, tất cả chúng ta Dự kiến đó sẽ là nguồn tăng trưởng duy nhất – nhưng sau toàn bộ, bạn cần phải sản xuất để nhận được thu nhập .

Trong phần đầu của biểu đồ, chúng ta có thể thấy rằng nhờ tín dụng, thu nhập tăng nhanh hơn năng suất (điều này giúp nền kinh tế mở rộng). Cuối cùng, đà tăng trưởng dừng lại và dẫn đến sự thu hẹp của nền kinh tế. Trong phần thứ hai, khả năng cung cấp tín dụng giảm đáng kể do hậu quả của “sự bùng nổ” ban đầu. Do đó, việc vay vốn trở nên khó khăn hơn và lạm phát gia tăng, buộc chính phủ phải thực hiện các biện pháp kiềm chế.

Hãy cùng khám phá thêm về điều này trong phần tiếp theo .

Ngân hàng trung ương, lạm phát và giảm phát

Lạm phát

Giả sử mọi người đều có năng lực nhận rất nhiều tín dụng thanh toán ( phần một của biểu đồ của phần trước ). Họ hoàn toàn có thể mua nhiều hơn những gì mà họ không hề nếu không nhận được tín dụng thanh toán. Nhưng mặc dầu tiêu tốn đang tăng chóng mặt, sản xuất lại không tăng. Trên thực tiễn, cung sản phẩm & hàng hóa và dịch vụ không tăng về mặt vật chất, nhưng cầu của nó thì tăng .Điều xảy ra tiếp theo là lạm phát kinh tế : đây là khi bạn khởi đầu thấy Ngân sách chi tiêu sản phẩm & hàng hóa và dịch vụ tăng lên do nhu yếu cao hơn. Một chỉ số thông dụng để thống kê giám sát lạm phát kinh tế là Chỉ số giá tiêu dùng ( CPI ), theo dõi giá của sản phẩm & hàng hóa và dịch vụ tiêu dùng nổi bật theo thời hạn .

Ngân hàng trung ương vận hành như thế nào?

các ngân hàng thương mại – họ phục vụ chủ yếu cho các cá nhân và doanh nghiệp.

Các ngân hàng mà chúng tôi mô tả trước đó thường là– họ phục vụ chủ yếu cho các cá nhân và doanh nghiệp. Các ngân hàng trung ương là cơ quan chính phủ chịu trách nhiệm quản lý chính sách tiền tệ của một quốc gia. Các ngân hàng trung ương bao gồm tổ chức tài chính như Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ, Ngân hàng Anh, Ngân hàng Nhật Bản và Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc. Ngân hàng trung ương có các chức năng nổi bật là bổ sung tiền vào lưu thông (thông qua nới lỏng định lượng ) và kiểm soát lãi suất.

Các ngân hàng nhà nước TW hoàn toàn có thể tăng lãi suất vay làm khi lạm phát kinh tế vượt khỏi tầm trấn áp. Khi lãi suất vay tăng, tiền lãi phải trả cao hơn, do đó, việc vay nợ có vẻ như không mê hoặc. Vì những cá thể cũng cần trả nợ nên tiêu tốn dự kiến sẽ giảm .

Trong một thế giới lý tưởng, lãi suất cao hơn khiến giá cả giảm xuống do nhu cầu ít hơn. Nhưng trên thực tế, nó cũng có thể gây ra giảm phát.. Giảm phát có thể là một vấn đề trong một số bối cảnh nhất định.

Giảm phát

suy thoái (xem Như bạn hoàn toàn có thể đoán, giảm phát ngược lại với lạm phát kinh tế. Chúng ta định nghĩa giảm phát là sự sụt giảm của giá thành nói chung trong một khoảng chừng thời hạn, thường là do giảm tiêu tốn. Vì người tiêu dùng tiêu tốn ít hơn, giảm phát hoàn toàn có thể đi kèm với ( xem Giải thích về khủng hoảng cục bộ kinh tế tài chính 2008 ) .Một giải pháp được yêu cầu để xử lý giảm phát là giảm lãi suất vay. Khi lãi suất vay tín dụng thanh toán giảm, mọi người được khuyến khích vay nhiều hơn. Khi đó, với nhiều tín dụng thanh toán có sẵn hơn, cơ quan chính phủ Dự kiến rằng những bên tham gia nền kinh tế sẽ tăng tiêu tốn của họ .Giống như lạm phát kinh tế, giảm phát hoàn toàn có thể được đo lường và thống kê trải qua Chỉ số giá tiêu dùng .

Điều gì xảy ra khi bong bóng kinh tế vỡ?

Dalio giải thích rằng biểu đồ chúng tôi minh họa ở trên (chu kỳ nợ ngắn hạn) là một chu kỳ nhỏ trong chu kỳ nợ dài hạn.

Chu kỳ nợ dài hạn .

Mô hình được mô tả ở trên (nguồn cung tín dụng tăng và giảm) tự lặp lại theo thời gian. Tuy nhiên, vào cuối mỗi chu kỳ, nợ sẽ tăng lên. Cuối cùng, khoản nợ trở nên không thể quản lý được, gây ra tình trạng xóa nợ trên quy mô lớn (khi các cá nhân cố gắng giảm nợ).

Khi việc xóa nợ xảy ra, thu nhập mở màn giảm và tín dụng thanh toán hết sạch. Khi không trả được nợ, những cá thể tìm cách bán gia tài của mình. Nhưng khi quá nhiều người thao tác đó cùng một lúc, giá gia tài sẽ giảm do nguồn cung dồi dào .Thị trường chứng khoán sẽ sụp đổ trong những tình huống như thế này, và ở giai đoạn này, ngân hàng trung ương sẽ không thể giảm lãi suất để giảm bớt gánh nặng nếu chúng đã ở mức 0%. Nếu họ làm điều đó, lãi suất sẽ rơi xuống mức âm và đây là một giải pháp gây tranh cãi và không phải lúc nào cũng hiệu quả.Vậy họ hoàn toàn có thể làm gì ? Cách rõ ràng nhất là giảm tiêu tốn và xóa nợ. Tuy nhiên, những điều này lại mang đến những yếu tố khác : tiêu tốn giảm có nghĩa là doanh nghiệp sẽ không có lãi, đồng nghĩa tương quan với việc thu nhập của nhân viên cấp dưới sẽ giảm. Các ngành công nghiệp sẽ cần phải cắt giảm lực lượng lao động, dẫn đến tỷ suất thất nghiệp cao hơn .

Sau đó, thu nhập thấp hơn và lực lượng lao động bị thu hẹp có nghĩa là chính phủ không thể thu nhiều thuế. Đồng thời, họ sẽ cần phải chi tiêu nhiều hơn để cung cấp cho số lượng người thất nghiệp ngày càng tăng. Khi chính phủ chi tiêu nhiều hơn số tiền nhận được, họ sẽ bị thâm hụt ngân sách.

In tiền gây ra lạm phát kinh tế vì nó làm tăng cung tiền. Đây là một đường dốc trơn trượt mà sau cuối hoàn toàn có thể dẫn đến siêu lạm phát kinh tế, khi lạm phát kinh tế tăng nhanh đến mức hủy hoại giá trị của đồng xu tiền và dẫn đến thảm họa kinh tế. Bạn chỉ cần nhìn vào những ví dụ của Cộng hòa Weimar vào những năm 1920, Zimbabwe vào cuối những năm 2000 hoặc Venezuela vào cuối những năm 2010 để thấy tác động ảnh hưởng của siêu lạm phát kinh tế .Khi so sánh với những chu kỳ luân hồi thời gian ngắn, chu kỳ luân hồi nợ dài hạn diễn ra trong một khung thời hạn dài hơn nhiều, được cho là xảy ra cứ sau 50 đến 75 năm .

Tất cả những điều này gắn kết với nhau như thế nào?

Chúng tôi đã đề cập đến một số ít chủ đề ở đây. Cuối cùng, quy mô của Dalio xoay quanh sự sẵn có của tín dụng thanh toán – khi có nhiều tín dụng thanh toán, nền kinh tế bùng nổ. Khi có ít tín dụng thanh toán hơn, nền kinh tế thu hẹp. Các sự kiện này xen kẽ nhau để tạo ra những chu kỳ luân hồi nợ thời gian ngắn, và những chu kỳ luân hồi nợ thời gian ngắn này tạo nên một phần của những chu kỳ luân hồi nợ dài hạn .Lãi suất ảnh hưởng tác động nhiều đến hành vi của những người tham gia vào nền kinh tế. Khi lãi suất vay ở mức cao, việc tiết kiệm ngân sách và chi phí trở nên có ý nghĩa hơn, vì tiêu tốn không phải là ưu tiên nhiều. Khi lãi suất vay giảm, tiêu tốn có vẻ như là quyết định hành động hài hòa và hợp lý hơn .

Tổng kết

Cỗ máy kinh tế quá lớn, do đó bạn cảm thấy khó để hiểu hết toàn bộ những thành phần của nó. Tuy nhiên, bằng cách quan sát kỹ, tất cả chúng ta hoàn toàn có thể thấy những quy mô tương tự như lặp đi lặp lại khi những người tham gia thanh toán giao dịch với nhau .Đến giờ đây, kỳ vọng bạn đã hiểu rõ hơn về mối quan hệ giữa người cho vay và người đi vay, tầm quan trọng của tín dụng thanh toán và nợ cũng như những bước mà những ngân hàng nhà nước TW triển khai để cố gắng nỗ lực giảm thiểu thảm họa kinh tế .

Source: https://laodongdongnai.vn
Category: Hỏi Đáp